2024-01-02

Lägesrapport december 2023

Efter ett turbulent 2023 där marknaderna i hög utsträckning påverkats av inflations- och ränteutveckling fick vi en stark avslutning på året med stigande börser och sjunkande räntor.  

Sammanfattning av marknadens fokus under månaden: 

Spirande förhoppningar om räntesänkningar 
Den främsta förklaringen till den starka utvecklingen var stigande förhoppningar om räntesänkningar och en mjuklandning i konjunkturen. Om detta scenario infrias återstår att se, men det är tydligt att investerarna räknar med att så blir fallet. Den inflationsstatistik som publicerades under månaden visade på ett avtagande inflationstryck i de flesta länder. 

Fortsatt spänt läge i Mellanöstern 
Oljepriserna fluktuerade kraftigt under månaden bland annat som en konsekvens av det spända säkerhetsläget i Mellanöstern. Efter återkommande attacker mot fraktfartyg i Röda Havet har många transportföretag valt att styra om sina transporter från Suezkanalen, vilket lett till störningar i de globala leveranskedjorna. 

Oförändrade styrräntor  
Under december valde både FED och ECB i samband med sina räntemöten att behålla sina styrräntor oförändrade. Vid presskonferensen efter Feds räntebesked gav Fed-chefen, Jerome Powell, uttryck för optimism och sade bland annat att nästa steg från Feds sida sannolikt blir en räntesänkning. Marknaden har valt att diskontera betydlig fler och tidigare räntesänkningar än vad som indikeras av centralbankerna själva. I Sverige sade Riksbankschefen, Erik Thedéen, att den senaste tidens utveckling indikerar att inflationen kan fortsätta sjunka utan att ytterligare räntehöjningar krävs. Han underströk även att den senaste tidens kronförstärkning bidrar genom lägre importpriser.   

 

 

Räntefondernas utveckling

Utvecklingen under december var mycket god i kreditmarknaderna, där investerarna tog fasta på de sjunkande räntorna som fick kurserna i en del fastighetsobligationer med lite längre löptider att stiga kraftigt. På minussidan sjönk mediabolaget Viaplays obligationer kraftigt i pris som en konsekvens av refinansieringsplanen som offentliggjordes på morgonen den 1 december. Totalt sett påverkades utvecklingen i Simplicity Likviditet negativt med drygt 0,30 % i början av månaden. Därefter återhämtade sig kurserna något, bland annat efter att företaget meddelat att de fått stöd för uppgörelsen av en majoritet av obligationsägarna. I primärmarknaden gick aktiviteten ned inför julhelgerna, men ett antal transaktioner genomfördes dock. Simplicity deltog bland annat i emissioner i det norska livsmedelsföretaget Gröntvedt, låsbolaget Assa och nischbanken, Resurs Bank. 

Likviditet +0,01%
Företagsobligationer +1,23%
Global Corp Bond +2,19%
High Yield +1,66%

Läs månadens Räntebrev här

Aktiefondernas utveckling

Norden 4,0%
Sverige 7,0%
Småbolag Sverige 6,9%
Småbolag Global 6,8%
Fastigheter 17,3%
Green Impact 6,7%

Läs månadens Aktiebrev här

Månadsrapporter samtliga fonder

Månadsrapporter December 2023 (PDF)

Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. En investering i fondandelar är alltid förenat med risk, och det är inte säkert att du får tillbaka hela det investerade beloppet. Fondens resultat (avkastning) är beräknat efter avdrag för årliga avgifter, i svenska kronor och med utdelningar återinvesterade i fonden. Ingen hänsyn är tagen till inflation. Ytterligare riskinformation finns i respektive fonds informationsbroschyr samt faktablad. 

Tillbaka till Nyheter

Fler nyheter

9 oktober

Simplicity Småbolag Global godkänd av Indecap

Vi är glada att kunna meddela att Simplicity Småbolag Global har genomgått en analys av Indecap med ett positivt resultat. Detta innebär att Indecap, som ägs av 34 av Sveriges sparbanker, nu ger rådgivarna på Indecaps ägarsparbanker möjlighet att rådge fonden till sina kunder. Fondens framgångar är ett resultat av Antons skickliga förvaltning, vilket har […]

Läs vidare
7 oktober

Utdelning Simplicity Maturity 2027

Utdelning från Simplicity Maturity 2027 Den 25 oktober 2024 kommer utdelning att betalas ut för följande av Simplicity förvaltade fonder: Simplicity Maturity 2027 (Share class B) ISIN: SE0021147303 Simplicity Maturity 2027 (Share class E) ISIN: SE0021147337 Du som andelsägare i ovan fonder på avstämningsdag den 23 oktober 2024 kommer att ta del av utdelningen. Utdelningarnas […]

Läs vidare
Copyright Simplicity AB 2023